爱华网一、设计原则
1、对于分子公司实行投资管控的能力
管理基础，母公司具备完备的管控权限、管理流程，是母公司开展子公司管控的核心能力，这种能力的具备不是以某个人的去留而存亡。
人员与技术水平，母公司具备适合于集团管控的各个方面的专业人才，是母公司集团管控的基础能力，不具备管控人才的母公司往往在管理子公司时显得力不从心。
母子股权结构关系，母公司对子公司在股权上的控制程度，是母公司对子公司开展管控的基础条件，一般情况下，对于控股子公司，母公司具有更广泛的管控热情。
功能共享，母公司内其他业务与子公司的某些职能如果能够产生最基础或最广泛的功能共享，是促使母公司对该子公司开展深度管控的最原始动力。
2、依据集团战略投资原则及特性，设计投资管控体系
投资原则，企业依托自身优势资源，抓住战略核心区域，通过投资整合并购，增强企业技术、人才、市场等竞争优势，逐步壮大战略核心产业。
投资类型，集团企业主要的投资类型有两种，包括对内投资以及对外投资：
对内投资，包括对内固定资产投资和对内无形资产投资。
对内固定资产投资是企业内部建造和购置固定资产的经济活动，即固定资产再生产活动。固定资产再生产过程包括固定资产更新（局部和全部更新）、改建、扩建、新建等活动。它是企业扩大经营规模的主要途径之一，它关系到企业的发展后劲和企业的市场竞争能力，具有投资金额大、投资期限长、投资风险大等特点。
对内无形资产投资是指企业投资购入无形资产和企业投资自创无形资产，只要企业取得了无形资产，就表明企业拥有了一种法定的或特殊的权利，或者表明企业拥有能够取得高于一般水平的获利能力。
对外投资或收购兼并，为了获取控制权或实施战略目标进行新设投资或兼并收购的股权投资活动，此类型投资活动必须以战略为导向。其中长期股权投资较为重要，其投资金额大，投资期限长，投资风险大，投资管理比较复杂，涉及对控股子公司与参股公司的管控活动较多。
3、针对不同类型的分子公司，进行分类投资管控
依据分子公司两个维度将集团企业分子公司进行分类管理，所有分子公司将分为N类。
两个维度包括，战略相关性和股权结构。战略相关性，体现了公司未来对于公司业务进行统一分类管理，积极培养核心重点业务，培育中型产业，以及逐步处理小型业务的战略取向。股权结构，体现了母公司对于分子公司的管控程度，与战略相关性程度越高的业务，集团本部越要加强管控。
二、权责划分
1、公司组织架构
2、部门分工，决策单位，投资主管领导，战略投资委员会，总经理，集团企业董事会、集团企业股东大会、集团企业
3、职能部门：战略投资部、运营管理部、财务产权部
三、具体实施
1、年度投资规划管控体系，集团企业投资规划由集团企业分管领导下达投资规划指令，战略投资部与财务产权部、分子公司等其他相关单位进行相关投资项目资料搜集，参考资料包括《战略规划》、《年度经营分析报告》、《行业研究报告》、《年度财务分析报-爱华网-告》以及专题财务资料等，最后由战略投资部负责领导撰写《投资管理分析报告》，报投资分管领导审核，并最终由总经理审批。
2、对外投资项目管理体系，相关职能部门或者分子公司，根据公司《年度投资规划报告》，具体组织开展对外投资项目管理工作。集团企业对外投资项目管理由战略投资部，在分子公司参与协助下，寻找对外投资项目机会，并作初步调研与筛选，撰写《项目建议书》，并报投资分管领导审核。
投资分管领导审核通过后，分管领导向总经理提交立项调研申请，经总经理审核通过后，由战略投资部主导，分子公司参与协助，可借助其他咨询机构，开展相关项目调研，并撰写调研报告、可行性研究报告与投资方案，《项目可行性研究报告》与《项目投资方案》报投资分管领导审核，分管领导可组织专题研讨会对于方案进行研讨，由战略投资部对于《项目可行性研究报告》与《项目投资方案》报告进行修订，修订后依次报分管领导审核、总经理审批。|!---page split---|
项目可行性报告及投资方案通过后，由战略投资部负责项目的投资谈判工作，其中可能涉及起草《股权投资协议草案》等工作，经运营管理部法律审核，并出具法律意见书后，报投资分管领导审核，审核通过后，由战略投资委员会审核并出具投资意见，最终依据权限报上级审批，审批权限。
投资规划审批后，相关审批人签订投资协议及公司章程，由战略投资部履行投资协议。投资规划审批通过后，进行信息披露，以及长期股权投资管理等工作。监察审计部负责对于项目进行审计，战略投资部负责对于项目进行评估。
3、股权退出管理体系
由战略投资部寻找股权退出机会，并做初步调研与筛选，撰写《股权退出项目建议书》，报投资分管领导审核，报总经理审批，审批通过后由战略投资部或借助其他机构，进行项目调研，并撰写调研报告，战略投资部编制《股权退出方案》与《可行性研究报告》，由投资分管领导组织投资专题研讨会对方案及报告进行研讨，战略投资部依据研讨结果对于方案及报告进行修订完善后，报投资相关领导及总经理审批，审批通过后。
审批通过后，由战略投资部组织开展股权退出谈判，起草《股权转让协议》，由运营管理部进行股权转让协议法律审核，报投资主管领导进行审核通过后，最终依据权限报上级审批，审批权限。
审批通过后，由投资分管领导签订股权转让协议，战略投资部履行股权转让协议，并做好信息披露及长期股权投资项目管理相关工作。战略投资部归档，运营管理部对于审计项目进行管理。战略投资部进行项目投资后评估。
4、长期期权投资管理体系
长期股权投资出资管理工作由战略投资部，在分子公司参与情况下，提出出资资金计划，并依次报投资分管领导审核、总经理审批，审批通过后，由财务产权部落实资金，并按照协议进行出资，由运营管理部办理出资法律手续后，由战略投资部建立长期股权投资帐表，由财务产权部进行长期股权投资出资账务处理，由运营管理部建立工商登记台帐。
长期股权投资项目分析、监控、清查、收益或减值分析与账务处理时，由战略投资部及财务产权部定期对被投资子公司进行项目分析与监控，由财务产权部对于长期股权投资进行项目清查，并做好投资收益或减值分析与账务处理。
长期股权投资处置时，由运营管理部办理股权转让法律手续，并维护好工商登记台帐，财务产权部进行长期股权投资转让的财务处理工作。战略投资部对于长期股权投资帐表进行维护。
5、内部投资项目管理体系
由集团内部投资需求单位提出投资项目建议，并报运营管理部审核、投资分管领导审批或总经理审批，审批通过后，由投资需求部门在相关分子公司协助下，撰写项目可行性研究报告，并报运营管理部进行技术审核，报财务资产部进行效益审核，报战略投资部审核，通过后由投资分管领导组织专题研讨会进行会审，会审通过后，由财务部汇总编制年度内部投资项目预算。预算通过后，由财务预算委员会进行审核并出具审核意见后，最终依据权限报上级审批，审批权限。
投资规划审批后，没有进行项目可行性研究的项目，需补充项目研究报告，由运营管理部进行项目启动申请，总经理审批后，由运营管理部进行相关投资项目运营管理工作以及项目涉及的采购招标工作，财务产权部负责项目资金与会计核算工作。
项目结束后，由运营管理部负责进行项目验收，财务产权部等其他相关部门协助，财务产权部办理相关转资手续的办理等相关资产管理工作。运营管理部负责对于项目进行评估，财务产权部、监察审计部等其它部门协助。
四、主要流程
投资规划流程
对外投资项目管理流程
股权退出管理流程
长期股权投资管理流程
内部投资项目管理流程
赵梅阳声明:本文系管理咨询专家赵梅阳通过参与主持数十家央企集团战略,集团管理等相关咨询,与集团老总进行深层次沟通,与财务总监进行深度互动,与审计监察人员进行深层次探讨,与各层面的人的共同畅谈，遂成此文。对于集团企业如何用好费用指挥棒，千人千面，各有招数，笔者在之前文章 赵梅阳：经济危机下集团企业如何进行成本控制 、 赵梅阳：如何制定加强资金集中管理措施 、 赵梅阳：集团企业全面预算管理探讨 、 赵梅阳：分子公司费用控制模式探讨 、 赵梅阳：如何实现全面预算管理 等百余篇有关集团财务、审计、战略、人力等的相关文章，笔者欢迎读者网上搜索，进行品读，用于自己的相应专业与学术上。但是，对于篡改名字，断章取义，恶意用于各种广告链接,笔者将不放弃使用法律手段……
