发布时间：2024年11月06日 17:53:30分享人:青柠来源:互联网18
投资策略说明（IPS）是一个基于特定客户情况、目标、约束制定的，用以管理咨询师与投资者之间关系政策的综合。一份出色的IPS介绍了投资者的财务目标、他/她愿意承担的风险和咨询师需要关注的任何与投资相关的约束条件。它同时也确立了构建最符合目标且满足约束条件的投资组合操作指导方针。最后，IPS为投资组合的监控和回顾建立了一个相互认证的基础。构建IPS是一个动态过程，在这一过程中个人投资者及其咨询师必须识别并且在投资目标、约束条件和风险承受度之间做好协调。这一操作应该形成实际的投资目标，同等重要地，这还使得咨询师与投资者在讨论风险和收益率时能有共同语言。撰写一个完备的投资策略说明过程最后会使个人投资者对其资产的命运有更大的控制权。起草IPS是一个自我完善的过程，投资者能够更好地认识合适的投资策略而不再需要盲目地信任其咨询师。更进一步地说，IPS对其他咨询师而言也应是便于理解的。如果需要第二种意见或是需要引进一名新的投资咨询师，IPS会提供便利的回顾，从而保证投资的延续性。最后，IPS还是一份相互理解的书面文件，可以同时保护个人投资者和咨询师。如果管理实践或者投资者的命令之后被质疑，双方都可以参见投资策略说明来解释，并寻求支持。理论上，IPS中提出的回顾过程会在问题变得严重前得以识别出来。
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