爱华网目前中小企业融资难的问题在一定程度上有所缓解，但我国中小企业融资机制还存在着一些深层次的问题，特别是对小微企业来说尤为突出。 如何解决中小企业融资机制中的深层次问题成为业界共同关心的话题，日前，来自学界、银行、担保机构、中小企业的代表站在各自的立场发出了不同的声音。 赢周刊：当下我国信用体系缺失，现在一时半会建立不起信用体系的评级和综合的测评，这时候担保机构怎么识别和控制这样的风险？ 叶檀：控制风险，担保机构有两个方法。第一，看担保未来的升值前景，价值到底如何。在现在的情况下，担保机构去担保时，必须了解企业背后抵押品是什么，了解企业负责人，了解抵押品，才不至于倾家荡产。第二，了解这个人。如果这个企业比较诚信，它不会掏空这家企业。担保公司现在在用一种比较特殊的方法控制风险，担保之后用提高利率的方法，陷入了恶性循环里头。最重要的是在现阶段对资产抵押品做出准确的评估和未来预期的评估，保证抵押品是真实存在的，其次对这个人有一定的信任感，不信任的人不投。 吴列进：这个问题，金融机构都会碰到。中小企业融资难，实际上是两大问题，信息不对称问题怎么解决；对被担保企业怎么进行信用评级。如果它能达到很好的级别，当然可以信任它，问题就出在这，怎么达到很好的级别？在这个过程中，很多人都忽视了担保机构对核心的点。把被保企业的情况了解得比银行更细致，这就是担保机构最核心的点。风险控制就是要把它的情况搞清楚，当你信息对称的时候，一定会找到一定的方法来控制好风险。 刘祖前：解决信息不对称的问题，现在要把所有信息系统整合，建立体系非常困难，根据我的经验看，收集信息，包括调研、跟踪，企业水表、电表等非财务因素，跟它的财务密切相关的非财务指标推算。根据现有的信用网、征信系统，通过互联网、商会，这都可以获取信息。包括法院的信息，现在有很多（渠道）都是公开的，有多种渠道，可以内外部采集信息，这是我们做担保的关键所在。做担保不一定要抵押品，对企业内部的调研不但包括经营状况，人也是非常重要的，特别是老板。 赢周刊：可持续发展的企业，都拥有伟大的信念和管理系统。在当前的经济环境下，最好能建立一个企业的服务联盟，包括咨询、金融、审计，帮助中小微企业变成高成长的企业，再变成大企业，大家形成一个产业链，各位有什么建议？ 顾卫平：兴业银行做了一个金融机构互动联盟，广东也有一些PE机构，还有民营投资，都建立了一些合作伙伴。同时我们跟一些证券机构、律师事务所和专门从事IPO的会计事务所，建立了合作关系，使我们银行获得更多的信息。关于风险和定价的问题，兴业银行的定价是理性的定价，因为大家都讲究收益覆盖风险，从经济学上说，高收益就意味高风险，所以在中小企业服务上，兴业银行不大赞同通过很高的定价管理风险。风险、经营、管理符合我们兴业银行水平的，我们才去做。 赢周刊：给农业企业融资，这一块有什么解决的方案？银行担保通常有产权的要求，农业企业大部分都是一些中小企业而且产权不完善，都是以租赁为主，也是每年产权的，你们能否给些建议？ 李思聪：农业生产经营的不确定性比较大，受自然灾害影响明显，包括产权抵押方面是无法实施的。农业问题应该是由政策性金融支持。对于进一步发展农业的问题，银行和担保公司两家合作起来，应该也可以在一定程度上给予支持。我们在这十年中也做过一些农业企业，并未发现风险，我觉得还是要具体情况具体对待。通过找一家积极的银行，一家国有银企的企业，再加上省市财政的介入，还是能做成的。 顾卫平：农业产业，当我们觉得难做的时候，很多国外的银行进入我们的农业，很多养猪场都有国外几个大的银行进行投资。因为农业靠天吃饭，农业就是今年少明年多，明年多说不定后年就少，这里面有气候的问题、农产品价格传递信息不对称的问题，所以农保体系要建立。还有国家农产品价格保护要提高。对企业化的农业企业来说，我们去年做了两家还是挺好的，一家专门从植物种提取添加剂的企业，还有一家专门种绿色植物的企业，我们给它两千万的融资。当时我并不是看中你这块地是不是你自己买下来的，你买的是农业用地，用房地产的思路来说价值也并不是很大，如果说这块地不是你的，我要看你的经营权，这是我们要做的。 吴洪涛：其实也可以做信用，市场上还有一种基金，要扶植农业的产业基金，扶植龙头产业，收购另外一家企业，出现风险后，它跟你共担风险。银行也可以介绍一些合作伙伴，共同做这方面的融资问题。 易景安：农业项目是很有代表性的。农业企业实际上有很多供应链性质，上下游的关系，在担保方式以及对自己的征信方面都有很大的好处。建设银行也有专门的供应贷，供应贷在贷款上是非常宽松的，因为形成了产业链。我们也进行零售化的服务，也就是说对于一般的微小企业进行信用评级，通过各方面的信息，和我们在合作中建立的信息去积分，通过积分进行信用评级，可以进行信用贷款，就不需要担保了。 在银行和担保公司的合作中，创造一些新的产品和新的措施，通过第三方保证或联保的方式，来解决农业企业在贷款中融资难的问题。 叶檀：有一个风投跟我说，我根本不投农业，一级市场、二级市场都不投，因为里面养多少鱼，养了30万还是50万，（他）根本不知道，要捞出来才知道，（所以）得自己去数的东西他都不做。
担保公司是否投农业？担保公司把它的祖宗八代都查清楚，这当然好。到底怎么做？（可以）像高盛这样做产业链，做下游的加工企业，直接以离岸的方式来做。农业首先投农业加工这一块，可以做产业链、工业化的这一块。现在上市公司里有农业股，它现在是公司加农户的模式，因此适应中国的产业化就是公司加农户。如果这个公司对当地的农户有掌控力，意味着他在当地必须有十年左右时间，他对农户有掌控力后，他以前的信用不错，这样的公司风险相对来说要小一点。还有一种方法，比如说现在金融机构钱比较多，IT企业也比较多，有的IT企业也说要去养猪，看看这个企业是不是有资金，跟它一起去养猪就行了。 赢周刊：作为中小微企业的代表，长青也经历过融资阶段，您有什么经验分享吗？ 何启强：现在中小微企业贷款难，我们作为借方来讲要了解贷方的心态。贷方主要是两个问题，一个是风险，一个是成本。风险就是害怕出现收不回的贷款，成本就是担心太小不划算。我认为贷给小微企业是风险最小的，有多少小微企业还不了贷的？就算还不了也是很少的一点，因为他们拿你的钱也不多，真正风险大的是大企业。担保公司拿担保费，实际上银行不是说没有担保公司的担保就不能贷，很多支行是非常清楚这个企业没有风险的，是可以贷的，但是受条条框框的限制，不能贷；那它就找担保公司，结果额外增加了实际上可以获取贷款的企业的融资成本。还有，很多担保公司把借方企业的情况真正搞清楚了？也不见得，因为搞清楚了，对担保企业来说需要成本，如果为了小微企业几十万的贷款要花那么多力气，划不来，所以他们不会做这个事情。
