爱华网深圳前海跨境人民币贷款已经进入实质操作阶段。 2012年12月27日，深圳人民银行官网对外公布了《前海跨境人民币贷款管理暂行办法》（以下简称“暂行办法”）；随后，深圳人民银行中心支行发布《前海跨境人民币贷款管理暂行办法实施细则》（以下简称“细则”）。 随着前海跨境人民币贷款的暂行办法和实施细则相继出台，银行对跨境人民币贷款已然跃跃欲试，包括中外资银行在内的多家银行正在加快与前海合作的步伐。 而众多在前海注册的企业开始了针对跨境人民币贷款业务申请的筹谋与规划。据悉，前海首批跨境人民币贷款将在春节前发放。 银行业意欲分羹跨境人民币贷款业务 银行参与跨境人民币贷款业务，一方面可获得沉淀资金，另一方面可借机发展中间业务。 坊间消息指，首批进入跨境人民币贷款试点名单的香港中外资银行可能有五六家，其中包括：香港渣打、香港汇丰、香港恒生、国开行（香港）、建行（香港）等。 近日《中国经营报》记者致电上述五家可能成为首批试点的银行，但各家银行的相关负责人皆表示，目前尚无可对外透露的消息。 不过，各家银行对于跨境人民币贷款开闸的期待溢于言表。 “汇丰一直非常期待深圳前海地区可以开展跨境人民币贷款业务，我们将根据细则的指引，充分利用我们在深港两地的网络资源以及在人民币跨境业务方面的经验，积极参与推动前海的发展。”汇丰银行（中国）有限公司行长兼行政总裁黄碧娟表示。 而除这几家可能入选的银行外，前海管理局新闻发言人王锦侠此前曾对外透露，有意参与跨境人民币贷款的银行已经超过10家。 事实上，跨境人民币贷款对在香港的中外资银行很有吸引力。根据办法规定，贷款期限和利率由借贷双方商定。 对于香港的银行来说，只要在前海的投资收益比港币收益高，就是一笔划算的生意。据悉，目前香港的人民币贷款年利率大约为4%，而在内地贷款年基准利率为6%，并且银行给中小企业的贷款往往上浮20%～30%，达到7%～8%。贷款高收益，对香港银行来说自然吸引力很大。 此外，现阶段人民币对港币还没有出现贬值的预期，而随着人民币的升值，香港银行还能在人民币升值中赚到一笔钱。
不过，近期首批银行的名额有限，业界估计数量在3～6家。“未来（跨境人民币贷款业务）向所有香港的银行开放是个趋势。”兴业银行首席经济学家鲁政委指。 在香港，银行的定期与活期存款利率均非常低，活期存款几近于零，人民币投资渠道更是少得可怜，而2012年12月香港当地银行人民币存款5000亿元，加上存款证1000多亿元，总共有6600亿元人民币的池子。香港人对人民币目前一大投资途径是购买以人民币定价和结算的“点心债”。 根据央行此前透露，跨境人民币贷款首次试点的额度约300亿元至400亿元，不高于500亿元。而随着试点的完成，贷款规模也会逐步扩大。 鲁政委认为，现在的前海试点，由央行进行总额管理，可以控制人民币的回流规模，以避免对宏观调控和内地金融市场造成干扰。试点成功后，才会推广，开放的速度取决于人民币资本项下开放的速度。 而境内银行也意欲从跨境人民币贷款中分一杯羹。内地银行都很清楚，参与前海人民币跨境贷款业务的好处：一方面，跨境贷款资金汇入后，必须在内地银行结算、存放，中资银行可以利用沉淀资金；另一方面，内地银行也可借此机会发展中间业务，开拓新业务。 事实上，许多银行都意图进军前海跨境人民币贷款业务。 “中信、招行、国开行走得最快、最积极。”一位曾与前海接触的银行人士表示。 就在2013年1月5日，招商银行获准筹立前海分行，这是首家公布的在前海成立分支机构的商业银行；而在2012年11月，建设银行在深圳设立的产品创新实验室启用；华夏银行在积极筹备位于深圳的华夏银行产品研发中心……各家银行加快了与前海合作的步伐。 而从政府的层面来看，跨境人民币业务的发展势在必行，它能有效解决香港人民币资产投资渠道不足、循环渠道不畅等问题，支持香港人民币离岸中心建设，有利于人民币国际化。 不过，目前王锦侠和人行深圳中心支行办公室都不愿就暂行办法和细则一事作出回应。 优先支持用于进口等贷款需求 跨境人民币贷款不得用于投资有价证券和金融衍生品，不得用于委托贷款，不得用于购买理财产品，不得用于购买非自用房产等。 面对即将开闸、来自香港的跨境人民币贷款，前海企业垂涎欲滴。按规定，跨境人民币贷款利率由市场决定，“应该要比国内贷款利率低，否则企业没必要专门到香港申请。”鲁政委告诉记者。 也因此，前海的各家企业开始了针对暂行办法和细则的筹谋和规划。 现阶段，前海大部分注册的机构都是金融机构，来自官方的统计显示，目前前海已引入300多家公司，70%~80%为金融机构。其中有许多私募性质的基金公司，著名的包括王亚伟成立的私募公司以及各大证券公司的分支都在前海落地。 “细则出台，我们就已经研究清楚了，现在暂时没有去申请跨境贷。据我们了解，现在的跨境贷可能主要用于前海一些基础设施的建设，例如公路、轨道等。因为现在央行抓得很紧，制造业企业想获得跨境贷也要过五关斩六将，现在我们也没必要去趟浑水。”一位不愿透露姓名的私募基金经理告诉记者，早在2012年3月，其公司就在前海注册成立了一个基金公司，公司希望能通过相关政策获得来自海外的低廉资金，“否则也没必要在前海设公司。” 坊间传闻指，前海跨境人民币贷款业务启动后的第一单业务已“敲定”，将由香港恒生银行与前海开发投资控股有限公司（下称“前海控股”）合作，涉及数亿元贷款。 记者就此事咨询王锦侠，他指出“敲定”一词不准确，此单业务尚未完成流程，仍需央行批准。 但无疑跨境人民币贷款业务相关工作已被提到议事日程。中国人民银行深圳市中心支行行长张建军日前表示，前海跨境人民币贷款业务正在紧锣密鼓地筹备，首批贷款将于春节前发放。 而企业对细则最关注的是三条：细则第二条规定，符合条件的境内借款企业要求是“在前海注册成立并在前海实际经营或投资的企业”；第四条规定，前海跨境人民币贷款用途应符合前海产业发展目录要求，“优先支持用于进口及其它对外支付的贷款需求”；第十三条对贷款用途做出严格规定，“不得用于投资有价证券和金融衍生品，不得用于委托贷款，不得用于购买理财产品，不得用于购买非自用房产等”。 这些细则，为前海的企业指明了方向，众多企业开始为新规则而量身定做新蓝图。 “我们做了初步的计划，因为我们也会对一些实业做私募投资，我们现在就在考虑怎样把这些实业企业注册地转到前海来，再把部分企业的部门，例如销售结算部门等搬过来。但工厂以及企业主体还是留在当地。通过这种擦边球的方法来获取跨境贷，因为现在政策对委托贷款是绝对禁止，所以我们会用股权投资的方式，又或者是假股权真债权的方式。”上述基金经理说。 而某物流公司深圳负责人表示：“我们现在也积极与渣打及汇丰讨论怎样利用这个政策，现在考虑是建立一个全国监控信息中心，通过这种方法来获取跨境贷。”
