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（1．中国科学院广州地球化学研究所，广州 510640；2．长沙非线性特别动力工作室，长沙 410013）
战略性大宗商品的价格波动危机正威胁着中国的经济和金融安全。导致价格波动的主要因素是国际投机资本所为。大宗商品交易市场好似一个没有硝烟的战场，且是不可避免的，非打不可的战役。在战役的战略层面上，国家的战略储备不仅对商品的价格波动起到调控作用，而且对稳定和保护商品市场起到关键性作用，其重要性不容低估。然而，在设施中必须严格遵循大宗商品市场的价格波动规律及其游戏规则。在战役的技术层上，必须深入研究金融市场的复杂性、非线性特征，建立起前瞻性的与市场相适应的模型来指导起实践活动。
在当今高度复杂的、完全竞争的国际商品经济市场，搞垮巴林银行的“英雄”式人物尼克里森，咱中国也出了两个了，他们是中航油的“空油”专家陈久霖，国储的“空铜”交易员刘其兵。这种唐吉诃德撞风车式的悲壮故事，发生在高度现代化的二十一世纪的金融市场，我们也不知是为其欢呼好，还是为其怨恨好。
显然，对于金融市场这一风车式“怪兽”，光有唐吉诃德的精神是不够的。从战役的技术层面来看，我们必须研究金融市场的复杂性、非线性特征，也必须像气象专家、地震专家、还有导弹专家们那样，谦逊地吸纳人类的最高智慧，如数学、物理理论，建立模型来指导自己的实践活动。金融市场是由这么一群人构成的一个时空世界，比起那些相对缺乏生命活力的物理世界来，自然还要复杂得多，因此，应上升到一个新的层面来对待。
所幸，复杂系统理论，非线性动力学(混沌、分形、孤子)在新世纪已受到人们越来越多的关注，笔者的“金融市场价格波动投机建模”其意义不只是一个简单的“低买高卖”交易价格波动投机问题，而是具有“核”战略意义，正是面对上述大宗商品价格波动复杂性挑战的回应。假如能够从这个层面来看待的话，如果应用它可以变“中国因素”为“中国力量”。
关键词：战略储备，大宗商品，价格波动，投机，危机
*孤子基金资助项目。
全文见：《中国证券期货》，2006（3）：30－14
