爱华网银行开打“资金归集”攻防战 越来越多的银行正加入跨行资金归集业务行列，试图分得杯羹。 年初，招行力推的“资金保底归集功能”被网民戏称为“一个让已婚男士潸然泪下的功能”；近期广发银行推出的多款“人民币理财计划资金归集专属版”则因其收益高于市场平均水平又广受投资者追捧。 实际上，资金归集是借助于“超级网银”开发的一种产品，简单来说，客户可通过设置一家银行账户，从其他银行账户中“抓钱”。因其剑指跨行存款，也被称为“抢存款”利器。 五大行与股份制银行的资金归集“攻防战”由此展开，目前银行资金归集的争夺主要使用优惠和高收益等价格工具来吸引客户。但在受访的银行业内人士看来，存款不是它们的目标，它们的目标是成为财富管理主办行。跨行而来的资金归集跟定投基金差不多，主要是能让银行获得持续而稳定的中间收入。 归集与被归集 资金归集就好比一把“双刃剑”，开通此功能，可以归集他行的资金，也可能让自己行的资金被他行归集。 年初，一条关于招行“资金保底归集功能”的微博被疯狂转发，网民戏称，“一个让已婚男士潸然泪下的功能”——给老公存款设定一个保底金额，招行将每天自动查询该账户，只要大于保底金额，超出部分将自动转账至老婆账户上，转账费用全免。 “资金归集”战正硝烟四起，越来越多的银行进入该领域试图分一杯羹。如近期，广发银行推出的基于资金归集的创新理财产品备受关注。 媒体报道称，广发银行近期在沈阳、杭州等部分地区连推了多款“人民币理财计划资金归集专属版”系列理财产品，将资金归集与理财产品对接起来。这系列理财产品只能用从其他银行归集过来的资金进行购买，不能用原有广发账户资金认购。 据悉，该系列产品认购起点为5万元，和一般理财产品无异；目前在售的有91天期和191天期两种，预期年化收益率分别达到4.5%、4.6%，高于市面多数同期限理财产品。与之相比，根据普益财富统计数据，最近一周（3月23日~29日）的3个月至6个月（含）期理财产品平均预期收益率为4.38%。 其实，上述“资金归集”应用是建立在“网上支付跨行清算系统”（俗称“超级网银”）技术上的一个应用，最早由央行于2010年推出。 公开资料显示，第一个吃螃蟹的是民生银行，2010年6月民生银行创新推出跨行资金归集以后，2012年7月又首家推出手机银行跨行账户管理和跨行资金归集功能。结果证明，这是明智之举，截至2012年11月底，民生银行跨行资金归集总客户规模超20万户，年新增客户16万户；年累计资金归集突破1500亿元。 榜样在前，至今，包括工行、农行、中行、建行、交行、招商银行、光大银行、广发银行等在内的多家银行都已接入“超级网银”接口。 不过，资金归集就好比一把“双刃剑”，开通此功能，可以归集他行的资金，也可能让自己行的资金被他行归集。 目标：争夺财富管理的主办行 目前，在严格的存贷比红线的限制下，存款资源紧张的股份制银行更倾向走资本节约的道路，它们对于理财等不需耗费资金的中间业务越来越青睐。 “资金归集”的目标，被媒体定位于“抢存款”。然而，受访的银行零售部人士并不这样看。 “银行争夺资金归集，不是为了争存款，它们争夺的目标是成为财富管理的主办银行。”一位不愿透露姓名的银行零售部人士指出。 《中国经营报》记者了解到，资金归集一般的操作流程是：收款方在系统中设定被归集账户（如几家银行的账户）、周期（如每周、每月等）和方式（如保底归集、全额归集、智能归集等），与被归集账户签署协议后，就可到其他银行账户中“抓钱”。 所以，归集资金往往不是一次大规模地归集来钱，而是分阶段来钱。“如果是银行真要拉存款，不靠资金归集功能，只要调高利息，拉存款就会立竿见影。”上述零售银行部人士说，“从客户角度来说，把资金归集到一家银行，不是为了把钱存入那家银行，而是为了购买理财产品。” 目前，在严格的存贷比红线的限制下，存款资源紧张的股份制银行更倾向走资本节约的道路，它们对于理财等不需耗费资金的中间业务越来越青睐。 而如果客户把资金归集到某银行购买理财产品，“那就跟定投基金差不多，银行能获得持续的、稳定的中间收入。”上述零售部人士指出。 因此，上述零售部人士认为，那些只是冲着现阶段资金归集“免费”而来的客户，对银行来说是“浮尘”，只有那些做好了理财计划的、理性的资金归集客户，才是银行真正要争取的目标客户。 不过，广发银行相关人士却表示，推出资金归集理财产品主要是为了方便客户，响应银联超级网银的要求。“资金归集对大零售没有影响，不是为了拉存款，也不是为了成为财富管理的主办银行。” 银行间的较量 资金归集基本上都是资金从五大行流向股份制银行，很少有从股份制银行流向五大行。
对于五大行来说，这几乎是一场不公平的竞争。 在零售银行的竞争中，影响胜负的因素有三个：一是便捷性；二是收益性；三是安全性。 在银行竞争的初期阶段，“便捷性”至关重要。客户往往会选择网点多、方便就近的银行做各种业务。五大行的物理网点远多于股份制银行，它们为之付出了许多成本。随之而来的，五大行的存款和零售业务也远多于股份制银行。 然而，超级网银把银行靠物理网点建立起来的“便捷性”壁垒进一步给打破了。 当客户习惯于网上银行、手机银行时，他们不再依赖于物理网点，不再抱怨股份制银行网点少，不方便。 而跨行资金归集可把五大行通过网点吸收的存款归集到缺少网点的股份制银行、城商行那里。 实际情况也大致如此，据业内人士透露，资金归集基本上都是资金从五大行流向股份制银行，很少有从股份制银行流向五大行。 在这种背景下，五大行不得不打“防御战”，它们为“反归集”积极设置门槛：工行规定单笔、单日账户资金被归集额度不能超过5000元，一个月限额为5万元；农行规定账户资金被归集时，单笔资金和每日累计均不得超过5万元；中行的资金归集业务只对部分银行开放，如果作为收款方时，每笔也不能超过5万元；交行单笔归集额度最高500元，单日累计不超过5000元。建行规定单笔最高5 万元，累计无上限。 “目前大行的这种限制能降低存款流出。”东方证券银行分析师金麟指出，“在解决便捷性问题之后，银行的吸引力就变成了价格水平的竞争。” 而股份制银行通过网上的资金归集，突破了网点少的森严壁垒，它们愿意为这一通道付出一些成本。为吸引资金过来，它们主打“进攻战”，武器是优惠、高收益。 以广发行为例，它给予资金归集到广发行的客户4重礼遇：一是资金归集免费；二是提供免费的Key盾免费领取；三是可享受高于该行同期收益的专属理财产品；四是可享1年期以上定存利率上浮和存抵贷利率优惠。 再以光大银行为例，除了资金归集免费外，它还推出一系列积分赠送活动，其最近公告称，活动期内签约资金归集业务的客户即赠1万积分；活动期内成功进行一笔以上资金归集的客户，再赠1万积分；活动期内资金归集金额累计超过100万的客户，再赠1万积分。 “在资金归集上，银行的竞争目前主要是在价格上。现阶段五大行吃亏点，国内情况特殊，客户对它们的低风险没给予溢价。”金麟指出，实际上，国内客户认为，所有的银行理财产品都是没有风险的。而股份制银行为了吸引客户进行资金归集，进行了让利，理财产品收益提高，风险是高于五大行的，五大行操作相对谨慎，原本应当获得风险溢价。然而，目前风险并未成为客户考虑的因素。 不过，金麟认为，资金归集最终仍可能是维持零售银行强者恒强的局面，对零售业务较好的五大行和招行有利。
