爱华网投行负责人被免职 薛荣年被指“护犊子” 5月10日，饱受大众关注的“创业板造假第一案”收到证监会处罚预告，平安证券原保荐业务负责人、内核负责人，时任平安证券总经理的薛荣年、曾年生和崔岭将被给予警告并分别处以30万元罚款，撤销证券从业资格。 此次处罚波及人员之广，堪称史无前例。受处罚的虽是平安证券，但影响最大的却可能是薛荣年等人的现任东家华林证券。 “公司内网已经发文免除了崔岭的职位。”一位知情人士向时代周报记者透露，“之前华林的几个高管已经去北京了，薛荣年没有去，曾年生和崔岭去了，联系了北京某律师事务所的律师，应该是准备申请听证。如果正式下发处罚结果没变，可能会继续申请行政复议。” 高管赴京申请听证
“行政处罚在处罚预告之后，可以进入听证程序，监管部门应当在听证之后再作出正式的行政处罚。听证程序是要经过当事人申请的，不申请的话，当事人也可以陈述、申辩，而行政复议是在正式下发处罚之后申请的。”一位法律界人士表示。 记者致电受罚高管曾年生，询问听证及是否准备复议事宜，曾年生婉拒回应，称现在“不便说这些”，而薛荣年电话则无人接听。 据悉，华林提出行政复议的理由主要有两点：一是处罚保荐业务负责人时，一般只处罚一人，但现在同时重罚薛荣年、曾年生和崔岭；第二，在万福生科于2011年9月27日挂牌之前，时任平安证券总经理的薛荣年已向公司提出辞职意向，工作调整到后勤、行政等后台部门，已经不负责分管投行业务，薛荣年并不能算是保荐业务负责人。 “严格来讲，听证不是一个必经的程序，听证的结果也不太好预测。”北京德恒律师事务所（杭州）律师夏勇军认为，“这次打击面确实稍微广了一点，等于说把整个公司里面所有涉及到内核的人全部都处罚了一遍，我个人觉得并不合理。” 夏勇军认为，第一，对外代表公司的负责人接受处罚没有问题；第二，两个保荐代表人，他们是处于一线的，所有的事情都由他们来做并且签字，处罚也没问题。至于公司内部参与内核或者其他的人员受到处罚就有些没有道理。 一位接近华林证券的业内人士对此持相反观点，“我不觉得没有道理，说实话，对于投行业务，风控主要在内核。薛荣年团队的流程对业务风险控制不够，求效率不求质量，大干快上的节奏，像流水线似的。据我所知，在华林的这段时间，他们也是延续这样的风格，在公司内部上报与储备的项目有200多个。” “我理解证监会这样处罚的意义，主要是要大家提高警惕，以后把事情做得更好。但是这些具体工作毕竟不是内核的人来干的，他们只是从内部来把关，提出疑问，是非现场的把关。这种情况下，他们也要一并连坐受到处罚，有点重了。”夏勇军称。 而针对复议理由的第二点，夏勇军认为，“要看具体的情况，这个项目薛荣年是不是参与过，参与的程度如何，是不是在他手上批下来的。如果完全没有参与过而处分他，是完全没道理的。如果是参与了一部分，比如说前期参与了，后期没有参与，那又是另外一个情况。” 另一位法律界人士也指出，“用重典是好事情，但应该要有立法，明确规定遇到这种情况是不是应该这样处罚，如果没有明确规定，但现在为了用重典起到一个震慑作用，我认为这就不是法治了。” 薛荣年被指“护犊子” “公司内网已经发文免除了崔岭投行负责人的职务，由之前分管资管的龚寒汀接任。”知情人士表示，华林证券于5月29日在公司内网发文免除崔岭职位，对于崔岭的去向没有具体说明。 而此前早有坊间传闻，薛荣年会辞去华林证券董事长一职，到深圳立业集团担任要职。这个时候对崔岭作出免职的决定，是否一个前兆？ “薛荣年是不是会离职我不清楚，但他的名字还在公司内网上挂着。审批签报也还在批。” 华林一位内部员工称。 华林证券品牌宣传部的李域对此表示，“目前从薛总本人、公司和股东方来看，没有迹象表明薛总会辞职。至于是否会申请复议，现在还在走流程的过程中，还可能有变化。另外这是公司高层和董事个人的事情，跟我们公司是无关的。” 李域进一步称，“这段时间华林的各项业务和日常管理工作都运转正常，内部秩序井然，员工情绪也比较稳定，公司的各项工作都没有受到任何影响。” 一名曾在华林证券工作的员工小张对记者表示，“客观地讲，薛荣年还是很有平安的狼性的。我没有正面接触过，但经常看他早上6点批签报，不知道是起床早还是在通宵工作，总之是个工作狂。” “另外特别‘护犊子’，就是护平安系的人，尤其是护投行的。其实，去年股东对薛荣年就有所不满，让他裁部分保代，但是他没裁。再比如今年加薪的指标，也基本都在投行。”上述员工称，“年初的时候，考核靠后的员工降薪了，另外保代津贴和高管的薪水也降了，但公司称不排除给优秀员工加薪，而这些加薪的指标基本都在投行。” “去年年底考核后，给靠后的10%-20%的员工降薪了，降幅大概有20%。而考核靠前的优秀员工却大部分没有加薪。据说投行考核的时候，有一栏要填写你的出处，比如，出自平安或者华林等。”小张称。 值得一提的是，2012年，华林投入了大量资金挖角。“当时很多保代跟平安那边劳动关系都没完全解除，就过来华林了。”小张给记者算了一笔账，“具体有多高的薪水我不清楚，但据说30保代每年要一个亿，算下来一个保代的成本有300多万。这还不包括协办、打杂的人员。投行目前总人数靠近300人，保代的数量也不止30个，算下来总的投入应该有两三亿，甚至更多。” 但历史资料显示，2012年，华林证券担任主承销商的项目一共有15个，其中增发项目3个，募集资金48.3亿元，债券发行项目12个，融资108.5亿元，整体市场占有率为0.34%，较2011年0.57%的市场占有率大幅下滑。在首发、配股和可转债项目中，依然没有实现零的突破。 业内人士表示，“华林到目前为止还没有一单IPO，挖角投入目前还没有见到回报，也可能就此打水漂。” 多年动荡与内斗 实际上，华林证券多年连续动荡， 一位在华林工作多年的老员工告诉记者，“平安系进来才一年，刚稳定下来又面临换血。太动荡了，2008年国信系顶替君安系，2011年平安系顶替国信系，13年平安系又遭此一劫，下一步谁会来？” “2008年的时候，股东对原来君安系的业绩不满意，就换了国信系的段文清来搞经纪业务。11年，段文清跟集团闹翻，来自国信系的高管相继离职，国信证券收购华林的计划也宣告搁浅。之后立业集团的投资总监宋志江当了过渡时期的董事长，直到薛荣年空降华林宋志江就回集团了。如果这次薛荣年离职，集团也有可能再让宋志江当过渡期的领导。”一名华林内部员工称。 同时该员工表示，“不过一朝天子一朝臣，以前华林三年一变，现在一年一变，很多员工都麻木了。” 另一名内部知情者透露，“平安系进来后，各部门的主管大部分都主动离职了，没有主动走的也被免职。比如，自营负责人先是去了搞资管，后来离职了；经纪业务的负责人很早就走了，去了金元；投行就更不用说了。目前好像除了信息部和稽核部的总经理还在，其余都换人了。而稽核部的老总在去年底考评中被评了一个不及格。” “考核是年年都有的，但以前每年考核比较好的员工会提级别，提高级别就相应加薪了。而今年的优秀员工没有加薪，排名靠后的员工降薪，这种只降不升的情况还是第一次。此前，只有2008年国信系的人来的时候，大刀阔斧的裁员了一次，然后公司一直比较平静。”上述内部知情者称。 据悉，华林证券的高层领导有9个，其中薛荣年是董事长兼总裁；张晓芳是二把手，也是第一个跳槽来华林的平安系人，原来是平安证券的人力资源总监；曾年生担任副总裁职务，崔岭担任总裁助理兼投行事业部总经理一职，还是华林证券保荐业务负责人。这些高层里面，只有陈永健和张文不是从平安来的。 值得一提的是，上述华林内部员工表示，“另外，平安系内部也并不是非常团结，比如高层中的贺志华，原来也是平安的，是跟着张晓芳过来的，本来分管经纪业务，但是因为一些内部原因，被‘贬’去北京分公司了，而北京分公司是新建的，本身连预算都没有。” 在外人看来，薛荣年可谓华林证券的精神领袖，而对于薛荣年等人被证监会处罚，撤销三年从业资格，内部人会如何看待？“我不知道别人怎么看这件事，但我有一种悲壮的感觉，之前非平安系的被平安系取代，现在薛荣年本人被证监会重罚，可谓两败俱伤。”上述华林内部员工表示。
