爱华网一、大连地区跨境人民币业务发展现状 目前，大连市跨境人民币业务包括货物贸易、服务贸易、收益及经常转移、海外代付、股东贷款、股权转让等业务类型，与大连市发生人民币实际收付的境外区域已覆盖80余个国家和地区。截至2012年，大连市已累计办理跨境人民币业务结算金额353.47亿元。其中，跨境贸易人民币结算金额219.35亿元，跨境人民币资本交易金额134.12亿元。2012年全年，大连市31家银行为768家企业办理3054 笔人民币跨境实际收付业务，结算金额199.28 亿元，同比增长52.2%，其中跨境贸易人民币结算金额107.85 亿元，同比增长22.2%，占全省50.3%；跨境人民币资本交易91.43 亿元，同比增长1.1倍。 2012年，大连市跨境人民币资本交易发展迅速，取得了令人瞩目的成果。大连市首创人民币外债“一点管理”制度和“企业-商业银行-人民银行”两级受理模式。“一点管理”制度规定，企业在办理人民币外债业务时，可通过结算银行向人民银行申请“一点办理”，不必再向外汇局重复申请，其政策适用于跨境人民币业务。这大幅简化了相关业务流程，全市9000余家外贸企业每年可节省人力等成本逾10亿元。同时，跨境人民币融资性担保业务伴随着跨境人民币业务的稳步发展迅速成长。2012年大连市商业银行大力开展人民币融资性对外担保，帮助大连市大橡塑国际等15家企业在境外融资15.90亿元。 据统计，大连市跨境人民币结算额长期占全省结算额的60%以上，可见大连市已成为辽宁省跨境人民币业务增长的关键力量。[ 数据来源：2013大连市中心支行金融服务报告] 二、大连地区跨境人民币业务当前问题 境内企业缺乏话语权 境外企业使用人民币意愿低。近年来国际市场竞争激烈，大连企业的贸易话语权进一步受到冲击。在大宗商品和原材料的大额贸易中，美元占绝对优势。而小额贸易中愈加激烈的竞争给企业使用人民币结算的能力带来了负面影响。而且，出口商品层次低的状况仍未改变，企业在对外贸易谈判中仍处劣势。 另一方面，境外企业使用人民币结算积极性也并不高。境外企业基于节约财务成本和规避汇率风险的考虑，往往倾向于美元结算。人民币资本项下自由兑换尚未开放，境外离岸市场发展刚刚起步，这都导致人民币境外存量不足且流通受限，以致境外企业缺乏人民币来源。不完善的回流机制和匮乏的回流渠道，使得境外人民币流动性不足，资金用途十分有限。 商业银行自身积极性不高 影响了业务推广力度。对商业银行而言，结售汇在其国际业务的收入中占比很大。而推广跨境人民币业务对银行而言，其结售汇中间收入将直接减少。另一方面，跨境人民币业务使得银行在审核环节的工作增多。同时，境外参加行范围有限，与境外银行沟通合作的缺乏，也给商业银行的推广带来了顾虑。大连的中小商业银行在该业务上业务量很小，导致银行积极性不高。 相关部门分工协调存在问题 商业银行业务水平需提升。宏观来看，人民银行和外管局在跨境人民币业务上存在一定的协调问题。跨境人民币业务既是国际结算业务，又是人民币业务，因此跨境人民币业务在人民银行与外管局的分工上存在特殊性。人民银行同外管局的统计口径并不完全一致，二者的数据之间也存在一定时滞，这都给跨境人民币业务的统计监测造成不便。就大连而言，外管局的统计口径较大，与人民银行的统计确有一定的差异。 从商业银行的角度来看，各大商业银行对跨境人民币业务的部门分工也存在极大差异。目前各商业银行自身的产品创新开发力度和金融服务能力仍有待提升。以大连部分银行为例，建设银行由国际业务部负责跨境人民币业务，中国银行由收付清算国际部负责，东亚银行由汇款部负责，大连银行由运营部负责，各银行在该业务部门分工上的差异可见一斑。这为跨境人民币业务数据的统计和水平的提升都造成了阻碍。 三、大连地区跨境人民币业务未来瓶颈分析 经济结构挤压跨境人民币结算空间 自然潜力有限。从经济结构来看，大连市的进出口贸易一直都以加工贸易为主。加工贸易的企业进出口往往都是针对同一主体，在贸易中只支付抵扣的进出口差额。加工贸易的附加值很低，使用人民币结算获利十分有限。另一方面，加工贸易的企业往往没有议价权，而境外交易对手在人民币升值趋势下使用人民币结算的意愿很低。因此，大连加工贸易企业使用跨境人民币结算的能力不足、意愿受限。 大连市的加工贸易特别是来料加工贸易在贸易中的比重非常高，这一固有经济结构在相当长的一段时间内很难改变。目前来看，大连地区出口仍以低附加值的轻工产品为主，进口以国内紧缺的资源类产品为主，这种结构特点也决定了企业在话语权上的被动地位的必然。 大连加工贸易占比远远高于全国平均水平。2013年上半年，大连加工贸易出口合计96.1亿美元、进口合计52.3亿美元，一般贸易出口合计56.5亿美元、进口65.6亿美元。[ 数据来源：中华人民共和国商务部特办资讯]加工贸易比重仍居高不下。由此可见，大连跨境人民币业务的自然潜力存在严重缺陷。 日资企业和日本交易对手企业众多 日方力挺本国货币国际化。大连地区日资企业数量众多，日本也是大连主要的贸易伙伴之一。日元多年前先于人民币开始了国际化进程。日资企业和日本国内企业，对本国货币有着强烈的渴望和支持。这种对日元区域化与国际化的力挺，其动机超越了一般意义上的经济因素，在某种层面上是由政治与文化因素主导的。因此，日资企业对人民币结算积极性很低。这局限了大连跨境人民币业务的长远发展和市场开发。大连地区与日企和日本贸易的关系是大连经济的一个重要的特殊性，这一长期以来形成的固有经济结构在相当长的一段时间内很难改变。日企对人民币跨境结算的低意愿，将是大连跨境人民币业务未来市场扩张的重要阻碍。 四、大连地区跨境人民币业务发展建议 加快建设高效的跨境人民币清算体系 加强与周边各国合作。目前现有的跨境人民币清算，主要以大额支付系统为支付依托，使用代理行、清算行或NRA模式提供服务。与国外成熟的外币结算模式相比，这种模式有着多种缺陷。参考现有的成熟的外币结算模式，构建人民币跨境支付体系，不断提高人民币跨境清算的工作效率，是跨境人民币未来发展的必经之路。
另一方面，政府应不断加强与周边各国的合作，以推动人民币积极“走出去”。商业银行自身也应加大在海外对自身的宣传力度，加强与各国银行广泛的沟通合作，在境外加快设立分行或分支机构。加强人民币宣传，对人民币国际地位的提高有着积极的推动作用。 大连作为辽东半岛发达的沿海城市，与日本、韩国、东盟等都有良好的贸易伙伴关系。东亚、东南亚国家相对其他国家而言更易于接受人民币作为结算货币。加强与香港、澳门、东亚、东南亚等地区的合作，对业务需求的扩大、业务市场的开拓以及人民币国际化有着重要意义。 积极拓展人民币回流渠道 加快人民币离岸市场建设。与人民币“走出去”一样，人民币的回流也是人民币国际化的一个必然要求。要为国外投资者提供更多的投资渠道和投资选择，以增强境外企业持有人民币的意愿。 我国人民币资本账户的可兑换还在逐步开放的过程中，境外的人民币仍不能直接在在岸市场购买金融产品和服务。离岸市场的建设就成了人民币开放进程的一个重要环节。香港作为一个人民币交易活跃的国际金融中心，具备成为人民币离岸中心的独特优势。在香港大力建设人民币离岸市场，可以将内陆在岸市场和香港离岸市场紧密联系起来。把香港作为人民币“走出去”的支点，在各国逐步发展人民币离岸市场，是人民币国际化的有效途径。 优化产业结构和贸易结构 鼓励商业银行不断创新 初级产品在贸易中的过大比重是大连跨境人民币长远发展的“硬伤”。在微观层面，要积极鼓励企业提升产品的科技含量和附加值，不断开发创新产品；在宏观层面，则要努力调整大连地区产业结构，以增强产品的竞争力和企业在贸易中的主动权。另一方面，要大力推动商业银行对其跨境人民币金融产品及服务的开发创新，让跨境人民币业务的吸引力不断上升。
