爱华网系列专题：《做投机智者：识破股票技术陷阱》
乌云盖顶预示着天将暴雨，通常人会本能地躲避暴雨。也正因为如此，主力经常利用人们的这种心理弱点来制造恐慌气氛，恐吓投资者交出筹码，等散户被挤压得差不多了才轻松拉升股价。这样的诱空陷阱可以说数不胜数。 案例 如图1-58所示，海通集团在上升趋势中缓慢逐波上涨。2009年7月3日，该股放量大幅上涨，走出大阳线，一举突破前高，大有加速上行之势。可是次日该股高开后直接下跌，到收盘已经跌回前日阳线实体内部了，形成乌云盖顶的组合图形。这说明空头强势出击，股价走势有可能反转向下。第三日，该股跳空低开，但股价到收盘却并未真正下跌，此后横盘几日后股价开始加速上行，可见前面的乌云盖顶是个诱空陷阱，当强势洗盘完毕后，股价则继续加速上涨。 图1-58 海通集团 600537 识别要点
识别乌云盖顶是否陷阱首先还是关注股价的整体位置。如果股价刚刚上涨不久，则乌云盖顶是洗盘的行为较大。如果股价本身已经高高在上，获利盘甚多，那么下跌的真实性就较高。 其次我们可以参考均线系统。股价刚反转不久，中期平均线刚刚走平或上行，此时的乌云盖顶是诱空陷阱的居多。反之股价大幅拉升，短期平均线直线拉起，乌云盖顶则应是空头出逃。 最后还是要看后市走势的确认，我们不展开叙述了。 案例 如图1-59所示，江西长运2008年大幅下跌，直到当年11月才跌势减缓。触底后该股有一波小幅上涨，然后横盘整理。11月27日，该股跳空高开，意欲突破横盘区域，可是稍微冲高后就快速下跌，至收盘已经深入到前日阳线内部，形成乌云盖顶的组合图形。这说明空头大肆出击，多头节节败退，空头已经占据明显优势，后市股价走势可能继续下跌。可是次日股价并没有继续下跌，反而随即上行，后面更是加速上涨。这说明前面的乌云盖顶纯粹是诱空的陷阱。那如何判断这个陷阱呢？一是该股自底部上涨以来涨幅并不大，横盘的时候多根平均线产生金叉，说明上涨走势基本确立。在此背景下，主力出逃的可能性极小。二是股价大幅回落，但成交量并没有异常放大，说明主力仍在里面，这是不太可能蒙蔽的。三是乌云盖顶后股价并没有继续下跌，说明主力无意真正大力打压股价，因为这也是要成本的，同时也怕破坏形态，要修复不是那么容易的事。总之这个乌云盖顶是骗局的可能性很大，投资者要做的就是等待更好的入场时机。 图1-59 江西长运 600561 案例 如图1-60所示，新华医疗触底后逐波上涨，成交量也同步温和放大，短期平均线走平后也逐步抬头，上涨趋势非常明确。2008年10月14日，该股大幅跳空高开，意欲挑战60日平均线，但随即在空头打压下快速下行，至收盘股价已回到前日阳线实体内部，形成乌云盖顶的组合图形，看似空头大力反击，反弹有可能就此夭折。此后该股也确实继续下行，但整体跌幅不是很大，在30日均线上方止跌后很快再度上涨，且不久即冲过前高加速上涨。这说明前面的乌云盖顶仍是洗盘性质，过早出局者肯定要懊悔错过后面巨大的涨幅。 图1-60 新华医疗 600587 八、倾盆大雨的陷阱 倾盆大雨指一根中大阳线，次日却走出一根低开的中大阴线，收盘价低于前日阳线的开盘价。前日阳线上涨态势明确，但次日风云突变，空头把股价打至前日开盘价之下，足见其强势，多头几无还手之力，完全缴械投降了。前面说的乌云盖顶还是下雨的征兆，这回是真的下雨了，而且是倾盆大雨，场内的人只能四处逃窜。倾盆大雨应该可以基本确立下跌趋势成立，投资者只能选择出逃。 案例 如图1-61所示，雪莱特前期大幅上涨后在高位滞涨横盘。2009年7月29日，该股跟随大盘低开暴跌，收出大阴线，与前日阳线形成倾盆大雨的组合图形，这说明空头倾巢而出，几乎是不计价格落荒而逃，表明市场一直看空，后市应该还会继续下跌。此后该股也确实大幅下挫，这说明倾盆大雨往往是市场转势的标志，投资者应及时出局。
