爱华网“有人炒新股被套住了,这是难免的,股市永远是少数人赚钱。事实上,万马电缆后来创出新高,桂林三金也有出逃的机会。”有国内“炒新第一人”之称的私募基金操盘手铑钿告诉《投资者报》记者,在三金药业和万马电缆的“炒新”过程中,他在两个交易日内赢利超过16%。
以其管理的上亿规模资金计算,铑钿至少赚了1400万元。
这样的收益显然令人羡慕,在股市火爆的情况下,新股上市股价一步到位的情况屡见不鲜。为避免投资者追高被套,深交所、上交所均对此作出了风险提示。
但铑钿告诉《投资者报》记者,他从1994年开始炒新股,到2004年专注于炒新股,至今从来没有亏损过,所以被媒体称为“炒新第一人”。
“第一人”只做第一股
铑钿对记者表示,从2004年6月25日中小板刚启动时的8只新股开始,到后来的华电国际(600027)、中工国际(002051)、紫金矿业(601899),以及今年的桂林三金、万马电缆,他参与的新股无一亏损。
据铑钿介绍,7月10日三金药业、万马电缆上市当日,他即以开盘32.5元、22.5元的价格买入,次日以35.9元、26.5元的价格卖出。两天内收益达16%以上。
但在做完这两只股票之后,铑钿并没有参与第三只新股——家润多的炒作。
“我们只做第一第二,第三第四未必参与。中国有句古话:"只有再一再二,没有再三再四",哪有那么多赚钱的好事？”铑钿告诉《投资者报》记者,他一直采取这种“只占花魁”的策略,如2007年4月参与中信银行(601998)的新股炒作,却不参与1个月后的交通银行(601328);2007年10月参与中国神华(601088)的炒作,却不参与1个月后的中国石油(601857)。
“中国神华曾造就了"中国神话",当天300亿元的成交量及三个涨停板,把市场的人气提高到极致。但多年的实战经验告诉我:暴利之后,便是巨亏。果然,此后中国石油就跌得找不着北。”铑钿说。
关注两大介入指标
在实战中,铑钿并非每只新股都参与炒作,他也有自己的选股标准。
“比如2004年中小板上市的8只新股,品种最好的是大族激光(002008),但跌得最多,我们没有参与;还有一个是品种最差的江苏琼花(002002),现在戴ST了,但当时是我们的重仓股。为什么选择江苏琼花？因为当舆论氛围一致看好时,可能就该反向操作了。江苏琼花的题材只可意会不可言传,事后证明它有10%～20%的利润,而其余的股票基本亏损20%以上。”
铑钿告诉《投资者报》记者,他在本月中“炒新”时,也将资金重点投向了万马电缆,原因是三金药业所在的医药板块前期炒作已经过热。
在“炒新”实践中,铑钿总结了一套选股原则:每年上市的第一股;上市公司有特殊或尚未被市场挖掘的题材;行业具有垄断性;基本面独特;地域优势明显;符合当前市场热点;大股东实力强;股本结构独特;有高送转预期等等。
对于买入的时机,铑钿表示,要对市场面、心理面、主力面进行分析,如果大盘强势,可大胆重仓追涨;如果大盘急跌,可控制仓位适量买入。
具体说,如果新股上市前一天大盘暴跌,可考虑集合竞价买入;如果大盘在主跌阶段,新股首日往往高开低走;如果大盘处于阶段性顶部,新股会高开高走;如果大盘在底部区域,新股往往低开高走;如果大盘处于上升阶段初期,新股往往平开高走。后三种情况,投资者可关注两大介入指标:一是集合竞价换手率大于7%;二是5分钟换手率大于25%。
铑钿还强调说,在短线炒新股时,应该把70%的精力用在如何卖出上。
“在5个交易日内,不管输赢,我一定离场。”铑钿表示,所谓“新股”就是首发上市后1～8个交易日的股票,投资者应在此期间尽快获利了结。事实上,铑钿炒新股时一般只持有两天,包括这次炒作桂林三金和万马电缆。
为何选择次日卖出？铑钿告诉《投资者报》记者,因为前两天关注者最多,市场流动性非常好,便于大资金进出,股价变动也最频繁,是最“肥”的一段行情。
铑钿进一步解释道:“新股没有均线、没有指标,所以没法看技术面。从这个意义上讲,炒新股是最顶级的博弈,要讲智慧、讲胆识、讲魄力。”
铑钿还强调,“炒新”一定要有止损概念,“以自己买入成本的7%作为止损点,跌破止损价马上抛售。”
下半年备战创业板
谈到后市的操作,铑钿表示他仍将以炒新股为主,而对打新股和“老股”不感兴趣。“我们不打新股,打新股是靠运气,没什么意思,我们只靠二级市场博弈。”铑钿这样给自己定位。
此外,铑钿对市场上的“老股”也持排斥态度。“我们不是不做老股,做老股太简单了,就是追一些主题热点。但是老股多是臭鱼烂虾,里面很多庄股,你总能发现"对手盘",那些主力资金一但发现有异常,就会跟你反着做,所以即使你判断正确,也不一定能赚钱。”
在他看来,大盘近日处于主升浪,市场交易活跃,老股涨得也不错,但随着盘整期的到来,在市场无热点的时候,新股的魅力就显现出来了。
“新股不一样,大家都在一个起跑线上,只要你判断正确,就能赚钱。而且新股的基本面一般不会突然发生变化。由于新股首日定位的不确定性和没有涨跌幅限制,就有了单日暴涨的机会。”因此,铑钿从来不敢重仓一只老股票,但经常敢于100%买入一只新股票。
铑钿认为,下半年的暴利机会在新股和创业板。特别是创业板,预计第一批会有10～20只新股上市,情形类似于2004年6月25日中小板的开启。
“创业板就像河豚,味道鲜美,获利机会多。”铑钿说,“当然河豚也有毒,创业板的个股有退市风险,但如果我们8个交易日就离场,炒一个跑一个,那样风险就小了。”
虽然铑钿表示一定会参与创业板新股的炒作,但炒哪只股票还需要仔细筛选。
“没有题材的新股是炒不起来的。”铑钿表示,新股或创业板开闸后,投资者要精选个股,“今年就是印钞票,吹泡泡。资源类、新能源类的新股机会更大。”
对于中国建筑、成渝高速,铑钿表示不感兴趣。“什么时候你发现建筑行业是增长行业呢？也就是近1年的4万亿投资让水泥等行业涨了涨。这两只股票味同嚼蜡,不是我们博弈的品种。”
